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分析报告

邮储银行(601658)2024年一季报深度解读:非主营业务利润同比增长

中国邮政储蓄银行股份有限公司于2019年上市。公司主营业务提供银行及相关金融服务。主要产品是个人银行业务、公司银行业务及资金业务。

根据邮储银行2024年第一季度财报披露,2024年一季度,公司实现营收894.30亿元,同比基本持平。扣非净利润258.08亿元,同比基本持平。

PART 1
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分季度财务指标


年份 财务指标 一季度 二季度 三季度 四季度
2024 营业收入 894.30亿元 - - -
净利润 259.57亿元 - - -
2023 营业收入 881.63亿元 888.13亿元 831.46亿元 823.85亿元
净利润 262.85亿元 233.53亿元 261.28亿元 106.58亿元
2022 营业收入 851.70亿元 882.91亿元 834.70亿元 780.25亿元
净利润 250.26亿元 221.44亿元 267.65亿元 114.20亿元
2021 营业收入 773.30亿元 803.23亿元 807.05亿元 804.04亿元
净利润 213.27亿元 199.17亿元 235.81亿元 117.07亿元

2019-2023年,企业的营业收入各季度比重较为稳定,平均一季度占25%、二季度占26%、三季度占25%、四季度占24%

PART 2
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非主营业务利润同比增长

邮储银行2024年一季度非主营业务利润为83.71亿元,去年同期为71.32亿元,同比增长。

非主营业务表


金额 占净利润比例 去年同期 同比增减
主营业务利润 287.29亿元 110.68% 294.68亿元 -2.51%
投资收益 53.46亿元 20.60% 53.14亿元 0.60%
公允价值变动收益 31.96亿元 12.31% 21.19亿元 50.83%
其他 -1.05亿元 -0.41% -1.35亿元 22.22%
净利润 259.57亿元 100.00% 262.85亿元 -1.25%

PART 3
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全国排名

截止到2025年6月20日,邮储银行近十二个月的滚动营收为3488亿元,在银行行业中,邮储银行的全国排名为5名,全球排名为16名。

银行营收排名


公司 营收(亿元) 营收增长率(%) 净利润(亿元) 净利润增长率(%)
JPMorgan Chase 摩根大通 12765 11.76 4204 6.55
工商银行 8218 -4.47 3659 1.65
建设银行 7502 -3.09 3356 3.52
Bank of America 美国银行 7325 4.57 1951 -5.33
建设银行 7286 -1.60 3356 3.52
农业银行 7106 -0.44 2821 5.36
中国银行 6301 1.33 2378 3.17
Wells Fargo 富国银行 5916 -0.04 1418 -2.91
Citigroup 花旗集团 5833 0.53 912 -16.71
Banco Santander 桑坦德银行 5122 10.07 1041 15.67
... ... ... ... ...
邮储银行 3488 3.04 865 4.32

注:营收和盈利数据为ttm(最近12个月),CAGR(年复合增速)依据过去三个财年进行计算,营收和盈利数据已统一转换为人民币。

PART 4
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行业分析

1、行业发展趋势

邮储银行属于中国金融行业中的国有大型商业银行领域,专注于零售金融及普惠金融服务。 近三年,中国银行业在数字化转型与普惠金融政策推动下加速变革,2024年行业总资产规模突破380万亿元,年复合增长率约6.8%。市场空间集中于零售金融、绿色信贷及财富管理,其中普惠小微贷款余额增速连续三年超20%。未来趋势聚焦金融科技深度应用、差异化服务竞争及ESG导向的绿色金融,预计至2027年零售银行市场规模将达280万亿元。

2、市场地位及占有率

邮储银行以“下沉市场”为核心竞争力,依托超4万个网点覆盖城乡,零售客户数达6.56亿户,零售AUM规模14.5万亿元,在县域金融市场占有率超15%,涉农贷款余额占比连续三年居国有大行首位。

3、主要竞争对手


公司名(股票代码) 简介 发展详情
邮储银行(601658) 专注普惠金融与零售业务,网点覆盖最广的国有大行 2024年县域存款市占率18.6%,涉农贷款余额占比国有大行第一
工商银行(601398) 全球资产规模最大的综合性商业银行 2024年对公贷款市占率11.3%,跨境人民币结算量市场份额25%
农业银行(601288) 深耕农村金融,三农贷款规模领先 2024年涉农贷款余额4.8万亿元,县域存款市占率21.4%
中国银行(601988) 国际化程度最高的中资银行 2024年跨境金融业务收入占比超35%,外汇交易市场份额28%
建设银行(601939) 基建融资与住房金融领域优势显著 2024年住房租赁贷款余额突破1.2万亿元,基建贷款市占率13.8%

总结
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1、经营评分及排名

经营评分:64 总排名:824/5196
行业排名(银行):1/14
2023年年报 2024年一季报
评分 62 64
行业中位数 62 50
行业排名 5 1

银行行业经营评分排名前三名


排名 2024年一季度 经营评分 2023年年度 经营评分
1 邮储银行 64 招商银行 64
2 工商银行 51 中国银行 63
3 民生银行 50 农业银行 63

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