返回
碧湾信息
厦门国贸：净现金流由正转负
厦门国贸2023年一季报解读
厦门国贸集团股份有限公司于1996年上市，实际控制人为“厦门市人民政府国有资产监督管理委员会”。公司业务布局三大赛道，聚焦供应链管理核心主业，深化金融服务的协同作用，积极拓展健康科技新赛道。主要产品或业务为供应链管理业务,房地产经营业务,金融服务业务,健康科技业务等。
2023年一季度，公司实现营业总收入1,235.63亿元，同比小幅增长12.69%。扣非净利润4.25亿元，同比大幅下降68.08%。净利润8.42亿元，同比小幅增长5.65%。
PART 1
碧湾
主营业务情况
主要财务数据表
| 本期报告 | 上年同期 | 同比增减 | |
|---|---|---|---|
| 营业总收入 | 1,235.63亿元 | 1,096.49亿元 | 12.69% |
| 营业成本 | 1,216.33亿元 | 1,066.02亿元 | 14.10% |
| 销售费用 | 4.39亿元 | 3.46亿元 | 26.73% |
| 管理费用 | 9,281.93万元 | 6,804.65万元 | 36.41% |
| 财务费用 | 3.71亿元 | 3.13亿元 | 18.27% |
| 研发费用 | 209.05万元 | 40.83万元 | 411.93% |
| 所得税费用 | 1.98亿元 | 2.38亿元 | -16.76% |
PART 2
碧湾
净现金流由正转负
1、净利润同比小幅增加5.65%，净现金流同比大幅降低3.14倍
2023年一季度，厦门国贸净利润为8.42亿元，去年同期为7.97亿元，同比小幅增长5.65%。净现金流为-34.73亿元，去年同期为16.19亿元，由正转负。
纵然投资活动产生的现金流净额本期为-22.71亿元，去年同期为-43.35亿元，同比大幅增长47.63%，但是筹资活动产生的现金流净额本期为247.54亿元，同比下降22.84%，导致净现金流由正转负。
筹资活动现金流净额同比下降的原因是：
虽然收到其他与筹资活动有关的现金本期为48.10亿元，同比大幅增长4.37倍；
但是（1）偿还债务支付的现金本期为310.53亿元，同比增长27.66%；（2）支付其他与筹资活动有关的现金本期为48.33亿元，同比大幅增长4.03倍。
投资活动现金流净额同比大幅增长的原因是：
虽然收回投资收到的现金本期为13.47亿元，同比大幅下降30.70%；
但是投资支付的现金本期为34.25亿元，同比大幅下降35.80%。
2、经营活动现金流净额连续3年为负
2023年一季度经营活动现金流净额为-259.57亿元，经营活动现金流净额为负。自2020年以来经营活动现金流净额连续3年为负。
PART 3
碧湾
发行45亿元的债券
1、负债结构
负债结构表
| 科目名称 | 本期值 | 本期占比 | 变化率 |
|---|---|---|---|
| 短期借款 | 326.34亿元 | 33.23% | 14.99% |
| 应付票据 | 204.82亿元 | 20.86% | 43.65% |
| 合同负债 | 188.08亿元 | 19.15% | -31.05% |
| 其他流动负债 | 105.63亿元 | 10.76% | 10.90% |
2、债券信息
债券信息列表
| 发行日 | 到期日 | 利率（%） | 发行规模（亿元） | |
|---|---|---|---|---|
| 1 | 2023-04-17 | 2025-04-18 | 4.25 | 10 |
| 2 | 2023-06-19 | 2024-06-20 | 3.5 | 20 |
| 3 | 2023-11-13 | 2024-11-14 | 3.2 | 15 |
3、偿债能力指标
请下载并登录APP，即可阅读全文
iOS下载
android下载
免责声明：上述所有信息均基于市场公开数据，经数据自动处理技术和人工智能算法产生，碧湾将尽力但不能保证其绝对准确和可靠，且亦不会承担因任何不准确或遗漏而引起的任何损失或损害的责任。所有数据信息仅供参考，不构成任何投资建议，不代表碧湾观点，投资者据此操作，风险自担。
