建元信托(600816)2024年三季报解读：净利润近5年整体呈现上升趋势
建元信托股份有限公司于1994年上市。公司的主营业务为委托存贷款、投资及金融租赁等业务。公司的主要产品及服务为金融信托。
根据建元信托2024年第三季度财报披露，2024年三季度，公司实现营收2.50亿元，同比大幅增长195.97%。扣非净利润1.41亿元，同比大幅增长139.94%。建元信托2024年第三季度净利润4,067.41万元，业绩同比增长19.29%。
2023年公司的主营业务为金融信托业，其中信托业务为第一大收入来源，占比91.30%。
1、营业总收入同比大幅增加195.97%，净利润同比增加19.29%
2024年三季度，建元信托营业总收入为2.50亿元，去年同期为8,453.97万元，同比大幅增长195.97%，净利润为4,067.41万元，去年同期为3,409.67万元，同比增长19.29%。
虽然（1）营业外利润本期为-1.39亿元，去年同期为-9,042.79万元，亏损增大；（2）其他收益本期为68.11万元，去年同期为4,637.20万元，同比大幅下降。
但是（1）主营业务利润本期为7,671.42万元，去年同期为-1,012.57万元，扭亏为盈；（2）投资收益本期为8,936.91万元，去年同期为2,902.49万元，同比大幅增长。
主要财务数据表
| |
本期报告 |
上年同期 |
同比增减 |
| 营业总收入 |
2.50亿元 |
8,453.97万元 |
195.97% |
| 营业成本 |
|
|
- |
| 销售费用 |
|
|
- |
| 管理费用 |
1.70亿元 |
8,223.15万元 |
106.23% |
| 财务费用 |
|
|
- |
| 研发费用 |
|
|
- |
| 所得税费用 |
639.39万元 |
-1,562.27万元 |
140.93% |
2024年三季度主营业务利润为7,671.42万元，去年同期为-1,012.57万元，扭亏为盈。
虽然管理费用本期为1.70亿元，同比大幅增长106.23%，不过营业总收入本期为2.50亿元，同比大幅增长195.97%，推动主营业务利润扭亏为盈。
建元信托2024年三季度非主营业务利润为-2,964.61万元，去年同期为1.19亿元，由盈转亏。
非主营业务表
| |
金额 |
占净利润比例 |
去年同期 |
同比增减 |
| 主营业务利润 |
7,671.42万元 |
188.61% |
-1,012.57万元 |
857.62% |
| 投资收益 |
8,936.91万元 |
219.72% |
2,902.49万元 |
207.91% |
| 公允价值变动收益 |
3,544.45万元 |
87.14% |
3,094.59万元 |
14.54% |
| 营业外支出 |
1.39亿元 |
341.88% |
9,042.79万元 |
53.78% |
| 信用减值损失 |
-1,630.10万元 |
-40.08% |
1,269.14万元 |
-228.44% |
| 其他 |
89.66万元 |
2.20% |
4,637.20万元 |
-98.07% |
| 净利润 |
4,067.41万元 |
100.00% |
3,409.67万元 |
19.29% |
截止到2025年2月23日，建元信托近十二个月的滚动营收为12.0亿元，在信托行业中，建元信托的全球营收规模排名为5名，全国排名为4名。
信托营收排名
| 公司 |
营收(亿元) |
营收增长率(%) |
净利润(亿元) |
净利润增长率(%) |
| None |
1048.0 |
15.10 |
38 |
-17.72 |
| 江苏国信 |
346.0 |
16.81 |
19 |
-6.30 |
| None |
119.0 |
8.39 |
4.54 |
-2.51 |
| 爱建集团 |
24.0 |
-17.95 |
1.00 |
-58.09 |
| 山东国信 |
12.0 |
1.09 |
1.59 |
-36.78 |
| 建元信托 |
3.1 |
32.55 |
0.53 |
-- |
注：营收和盈利数据为ttm（最近12个月），CAGR（年复合增速）依据过去三个财年进行计算，营收和盈利数据已统一转换为人民币。
建元信托属于多元金融行业。 近年来，多元金融行业呈现结构性分化，传统信托业务受监管趋紧及市场环境影响增速放缓，但主动管理型信托及服务实体经济的创新业务逐步成为增长点。2024年行业整体规模约22万亿元，预计未来三年复合增长率维持在5%-8%，政策支持下的资产证券化、家族信托及绿色金融等领域将驱动市场扩容。
建元信托注册资本超98亿元，位列行业第一梯队，2024年主动管理类信托规模占比提升至65%，在资产重组及产业基金领域具有差异化优势，综合市占率约4.5%。
| 公司名（股票代码） |
简介 |
发展详情 |
| 建元信托（600816） |
以信托业务为核心，聚焦主动管理类服务，注册资本98.44亿元 |
2024年主动管理信托规模占比65%，杨浦区百强企业 |
| 陕国投A（000563） |
国内首家上市信托公司，业务涵盖财富管理、资产证券化 |
信托资产规模超4000亿元，2024年主动管理规模占比58% |
| 江苏国信（002608） |
控股江苏信托，布局能源金融与基础设施信托 |
江苏信托2024年管理规模突破6000亿元 |
| 国网英大（600517） |
国家电网旗下金融平台，涉足供应链金融及碳资产信托 |
2024年供应链金融业务规模同比增23% |
| 中航产融（600705） |
中航工业集团金融控股平台，覆盖航空产业投资及信托 |
航空产业基金2024年新增募资规模超50亿元 |
公司盈利能力优秀，最近7年三季度，公司扣非净利润基本处于亏损状态，近5年三季度扣非净利润持续增长，2024年三季度扣非净利润1.40亿元，较上期大幅增长。
