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格灵深瞳(688207)2023年中报解读:主营业务利润亏损有所减小,近2年应收账款周转率呈现大幅增长

北京格灵深瞳信息技术股份有限公司于2022年上市,实际控制人为“赵勇”。公司专注于将先进的计算机视觉技术和大数据分析技术与应用场景深度融合,提供面向城市管理、智慧金融、商业零售、体育健康、轨交运维等领域的人工智能产品及解决方案。

根据格灵深瞳2023年半年度财报披露,2023年半年度,公司实现营收1.57亿元,同比大幅增长34.35%。扣非净利润111.29万元,扭亏为盈。格灵深瞳2023年半年度净利润193.80万元,业绩扭亏为盈。本期经营活动产生的现金流净额为-4,777.62万元,营收同比大幅增长而经营活动产生的现金流净额同比大幅下降。

PART 1
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主营业务构成

产品方面,人工智能产品为第一大收入来源,占比86.73%。

分产品 营业收入 占比 毛利率
人工智能产品 1.37亿元 86.73% -
技术服务及其他 2,089.11万元 13.27% -
分地区 营业收入 占比 毛利率
境内 1.57亿元 100.0% 62.06%

PART 2
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主营业务利润亏损有所减小

1、财务收益大幅增长,主营业务利润较去年同期亏损有所减小

主要财务数据表


本期报告 上年同期 同比增减
营业总收入 1.57亿元 1.17亿元 34.35%
营业成本 5,972.59万元 4,407.32万元 35.52%
销售费用 2,859.78万元 3,114.00万元 -8.16%
管理费用 1,697.09万元 2,089.72万元 -18.79%
财务费用 -2,167.40万元 -958.55万元 -126.11%
研发费用 7,706.15万元 5,710.11万元 34.96%
所得税费用 -1.32万元 -

2023年半年度主营业务利润为-449.11万元,去年同期为-2,768.46万元,较去年同期亏损有所减小。

主营业务利润亏损有所减小原因是:


主营业务利润增长项目 本期值 同比增减 主营业务利润下降项目 本期值 同比增减
营业总收入 1.57亿元 34.35% 研发费用 7,706.15万元 34.96%
毛利率 62.06% -0.33%

2023年半年度公司营收1.57亿元,同比大幅增长34.35%。虽然营收在增长,但是财务费用、销售费用、管理费用却在下降。

1、财务收益大幅增长

本期财务费用为-2,167.40万元,表示有财务收益,同时这种收益较上期大幅增长了126.11%。归因于利息收入本期为2,198.40万元,去年同期为1,024.73万元,同比大幅增长了114.53%。

财务费用主要构成表


项目 本期发生额 上期发生额
利息收入 -2,198.40万元 -1,024.73万元
其他 31.00万元 66.18万元
合计 -2,167.40万元 -958.55万元

2、销售费用小幅下降

本期销售费用为2,859.78万元,同比小幅下降8.16%。销售费用小幅下降的原因如下表所示:


销售费用下降项 本期发生额 上期发生额 销售费用增长项 本期发生额 上期发生额
股份支付 355.39万元 1,004.68万元 广告宣传费 243.61万元 18.25万元
职工薪酬 1,721.86万元 1,540.13万元

3、管理费用下降

本期管理费用为1,697.09万元,同比下降18.79%。

管理费用下降的原因是:

虽然职工薪酬本期为984.26万元,去年同期为785.30万元,同比增长了25.33%;

但是(1)股份支付本期为212.62万元,去年同期为607.05万元,同比大幅下降了64.97%;(2)咨询服务费本期为185.75万元,去年同期为377.31万元,同比大幅下降了50.77%;

管理费用主要构成表


项目 本期发生额 上期发生额
职工薪酬 984.26万元 785.30万元
股份支付 212.62万元 607.05万元
咨询服务费 185.75万元 377.31万元
其他 314.46万元 320.06万元
合计 1,697.09万元 2,089.72万元

非主营业务中其他收益本期为755.55万元,占利润总额3.93倍,同比大幅下降48.41%。信用减值损失本期为-136.22万元,占利润总额70.77%,同比小幅下降5.17%。

非主营业务表


金额 占利润总额比例 同比增减
投资收益 84.08万元 43.68% -68.11%
公允价值变动收益 32.33万元 16.80% -
资产减值损失 -86.99万元 -45.19% -4.39%
营业外收入 3.02万元 1.57% 201.53%
营业外支出 10.19万元 5.30% -36.41%
其他收益 755.55万元 392.54% -48.41%
信用减值损失 -136.22万元 -70.77% -5.17%

2、营业总收入同比增加34.35%,净利润扭亏为盈

2023年半年度,格灵深瞳营业总收入为1.57亿元,去年同期为1.17亿元,同比大幅增长34.35%,净利润为193.80万元,去年同期为-1,268.29万元,扭亏为盈。

尽管其他收益本期为755.55万元,同比大幅下降48.41%,然而主营业务利润本期为-449.11万元,去年同期为-2,768.46万元,较去年同期亏损有所减小,推动净利润扭亏为盈。

净利润2021年半年度到2023年半年度呈现上升趋势,从-5,703.79万元增长到193.80万元。

PART 3
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净现金流由正转负

2023年半年度,格灵深瞳净利润为193.80万元,去年同期为-1,268.29万元,扭亏为盈。净现金流为-1.07亿元,去年同期为8.06亿元,由正转负。

纵然投资活动产生的现金流净额本期为-5,451.74万元,去年同期为-8.34亿元,同比大幅增长93.46%,但是筹资活动产生的现金流净额本期为-443.68万元,去年同期为16.46亿元,由正转负,导致净现金流由正转负。

投资活动现金流净额同比大幅增长的原因是:

虽然投资支付的现金本期为9.60亿元,同比增长9.60亿元;

但是收回投资收到的现金本期为9.11亿元,同比增长9.11亿元。

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