彩讯股份(300634)2023年中报解读:较多的金融投资,本期归母净利润主要来源于金融投资收益
彩讯科技股份有限公司于2018年上市,实际控制人为“杨良志”。公司专注于企业数字化转型赛道,沉淀形成了业界领先的技术和运营双中台战略,主营协同办公、智慧渠道、云和大数据三大产品线,可为客户提供产品销售、软件定制开发、技术服务及效果运营灵活的业务模式,客户可根据需求,选择个性化的业务服务。
根据彩讯股份2023年半年度财报披露,2023年半年度,公司实现营收7.33亿元,同比增长25.07%。扣非净利润1.16亿元,同比大幅增长32.03%。彩讯股份2023年半年度净利润2.52亿元,业绩同比大幅增长148.40%。
公司的主要业务为电信,占比高达71.71%,主要产品包括技术服务收入和软件产品开发与销售两项,其中技术服务收入占比64.93%,软件产品开发与销售占比15.10%。
分行业 |
营业收入 |
占比 |
毛利率 |
电信 |
5.26亿元 |
71.71% |
40.96% |
软件和信息技术服务业 |
7,916.58万元 |
10.8% |
46.76% |
其他业务 |
1.28亿元 |
17.49% |
- |
分产品 |
营业收入 |
占比 |
毛利率 |
技术服务收入 |
4.76亿元 |
64.93% |
44.41% |
软件产品开发与销售 |
1.11亿元 |
15.1% |
39.73% |
系统集成收入 |
9,433.80万元 |
12.87% |
15.00% |
其他业务 |
5,209.39万元 |
7.1% |
- |
分地区 |
营业收入 |
占比 |
毛利率 |
华南地区 |
3.30亿元 |
45.05% |
- |
华东地区 |
1.79亿元 |
24.48% |
44.02% |
华北地区 |
1.53亿元 |
20.86% |
40.54% |
其他业务 |
4,910.25万元 |
6.69% |
- |
西南地区 |
2,138.90万元 |
2.92% |
- |
2、云和大数据产品线收入的大幅增长推动公司营收的增长
2023年半年度公司营收7.33亿元,与去年同期的5.86亿元相比,增长了25.07%。
(1)云和大数据产品线本期营收1.69亿元,去年同期为1.15亿元,同比大幅增长了47.72%。
(2)协同办公产品线本期营收2.16亿元,去年同期为1.64亿元,同比大幅增长了31.82%。
近两年产品营收变化
名称 |
2023中报营收 |
2022中报营收 |
同比增减 |
智慧渠道产品线 |
3.03亿元 |
3.09亿元 |
14.58% |
协同办公产品线 |
2.16亿元 |
1.64亿元 |
31.82% |
云和大数据产品线 |
1.69亿元 |
1.15亿元 |
47.72% |
其他业务 |
4,415.35万元 |
-121.17万元 |
3744.07% |
合计 |
7.33亿元 |
5.86亿元 |
25.07% |
3、智慧渠道产品线毛利率的小幅增长推动公司毛利率的小幅下降
2023年半年度公司毛利率从去年同期的43.03%,同比小幅下降到了今年的40.67%,主要是因为智慧渠道产品线本期毛利率35.27%,去年同期为33.91%,同比小幅增长了4.26%。
产品毛利率方面,2021-2023年半年度协同办公产品线毛利率呈小幅下降趋势,从2021年半年度的48.71%,小幅下降到2023年半年度的45.12%,2023年半年度智慧渠道产品线毛利率为35.27%,同比小幅增加4.26个百分点。
1、营业总收入同比增加25.07%,净利润同比大幅增加148.40%
2023年半年度,彩讯股份营业总收入为7.33亿元,去年同期为5.86亿元,同比增长25.07%,净利润为2.52亿元,去年同期为1.01亿元,同比大幅增长148.40%。
本期公允价值变动收益1.50亿元,同比大幅增长30.32倍,是推动净利润大幅增加的主要原因。
净利润2016年半年度到2023年半年度呈现上升趋势,从2,878.51万元增长到2.52亿元。
2、财务收益大幅增长,主营业务利润同比小幅增长13.98%
主要财务数据表
|
本期报告 |
上年同期 |
同比增减 |
营业总收入 |
7.33亿元 |
5.86亿元 |
25.07% |
营业成本 |
4.35亿元 |
3.34亿元 |
30.26% |
销售费用 |
2,208.28万元 |
1,810.49万元 |
21.97% |
管理费用 |
3,001.79万元 |
2,724.16万元 |
10.19% |
财务费用 |
-894.11万元 |
-535.30万元 |
-67.03% |
研发费用 |
1.20亿元 |
9,439.46万元 |
27.29% |
所得税费用 |
2,494.93万元 |
1,474.98万元 |
69.15% |
2023年半年度主营业务利润为1.28亿元,去年同期为1.13亿元,同比小幅增长13.98%。
虽然毛利率本期为40.67%,同比小幅下降2.36%,不过营业总收入本期为7.33亿元,同比增长25.07%,推动主营业务利润同比小幅增长。
2023年半年度公司营收7.33亿元,同比增长25.07%。虽然营收在增长,但是财务费用却在下降。
本期财务费用为-894.11万元,表示有财务收益,同时这种收益较上期大幅增长了67.03%。归因于利息收入本期为1,090.08万元,去年同期为718.79万元,同比大幅增长了51.65%。
财务费用主要构成表
项目 |
本期发生额 |
上期发生额 |
减:利息收入 |
-1,090.08万元 |
-718.79万元 |
利息支出 |
189.06万元 |
176.32万元 |
其他 |
6.92万元 |
7.18万元 |
合计 |
-894.11万元 |
-535.30万元 |
非主营业务中公允价值变动收益本期为1.50亿元,占利润总额54.16%,同比大幅增长30.32倍。