鲁信创业投资集团股份有限公司于1996年上市，实际控制人为“山东省人民政府”。公司主营业务为创业投资。公司主要产品包括磨料磨具、涂附磨具、卫生洁具、工业用纸等。
2023年一季度，公司实现营业总收入1,516.45万元，同比大幅下降33.23%。扣非净利润9,121.42万元，同比大幅增长103.03%。净利润9,234.90万元，同比大幅增长91.80%。
1、营业总收入同比大幅降低33.23%，净利润同比大幅增加91.80%
2023年一季度，鲁信创投营业总收入为1,516.45万元，去年同期为2,271.26万元，同比大幅下降33.23%，净利润为9,234.90万元，去年同期为4,814.86万元，同比大幅增长91.80%。
尽管主营业务利润本期为-5,224.92万元，去年同期为-4,168.77万元，较去年同期亏损增大，然而（1）投资收益本期为2,789.90万元，去年同期为-75.56万元，同比大幅增长37.92倍；（2）所得税费用本期为225.99万元，同比大幅下降88.05%；（3）公允价值变动收益本期为1.18亿元，同比小幅增长14.04%，推动净利润同比大幅增长。
净利润从2019年一季度到2021年一季度呈现下降趋势，从5,701.45万元下降到-5,234.68万元，而2021年一季度到2023年一季度呈现上升状态，从-5,234.68万元增长到9,234.90万元。
主要财务数据表
| |
本期报告 |
上年同期 |
同比增减 |
| 营业总收入 |
1,516.45万元 |
2,271.26万元 |
-33.23% |
| 营业成本 |
1,356.03万元 |
1,747.96万元 |
-22.42% |
| 销售费用 |
109.80万元 |
187.03万元 |
-41.29% |
| 管理费用 |
1,950.23万元 |
1,649.37万元 |
18.24% |
| 财务费用 |
3,128.80万元 |
2,683.01万元 |
16.62% |
| 研发费用 |
107.98万元 |
106.35万元 |
1.53% |
| 所得税费用 |
225.99万元 |
1,890.54万元 |
-88.05% |
2023年一季度主营业务利润为-5,224.92万元，去年同期为-4,168.77万元，较去年同期亏损增大。
主营业务利润亏损增大主要是由于（1）营业总收入本期为1,516.45万元，同比大幅下降33.23%；（2）财务费用本期为3,128.80万元，同比增长16.62%；（3）管理费用本期为1,950.23万元，同比增长18.24%；（4）毛利率本期为10.58%，同比大幅下降12.46%。
非主营业务中公允价值变动收益本期为1.18亿元，占利润总额124.91%，同比小幅增长14.04%。
非主营业务表
| |
金额 |
占利润总额比例 |
同比增减 |
| 投资收益 |
2,789.90万元 |
29.49% |
3792.48% |
| 公允价值变动收益 |
1.18亿元 |
124.91% |
14.04% |
| 营业外收入 |
1.65万元 |
0.02% |
-99.70% |
| 营业外支出 |
151.43元 |
- |
-24.29% |
| 其他收益 |
12.56万元 |
0.13% |
39.15% |
| 信用减值损失 |
67.37万元 |
0.71% |
159.12% |
| 资产处置收益 |
-2.84万元 |
-0.03% |
- |
负债结构表
| 科目名称 |
本期值 |
本期占比 |
变化率 |
| 应付债券 |
26.39亿元 |
68.31% |
30.14% |
| 长期借款 |
5.56亿元 |
14.39% |
1012.13% |
债券信息列表
| |
发行日 |
到期日 |
利率（%） |
发行规模（亿元） |
| 1 |
2022-09-08 |
2032-09-09 |
3.39 |
6 |
| 2 |
2019-04-02 |
2029-04-03 |
4.9 |
5 |
| 3 |
2020-01-16 |
2027-01-17 |
4.3 |
5 |
|
2023年一季报 |
2022年年报 |
2022年三季报 |
2022年中报 |
2022年一季报 |
| 流动比率 |
12.24 |
2.97 |
7.15 |
11.00 |
1.39 |
| 速动比率 |
12.16 |
2.88 |
7.06 |
10.78 |
1.31 |
| 现金比率(%) |
11.32 |
2.55 |
6.08 |
7.87 |
1.03 |
| 资产负债率(%) |
45.31 |
40.28 |
43.66 |
38.56 |
30.37 |
| EBITDA 利息保障倍数 |
21.50 |
5.61 |
6.48 |
12.37 |
31.73 |
| 经营活动现金流净额/短期债务 |
-1.33 |
-0.12 |
-4.04 |
-12.69 |
-0.09 |
| 货币资金/短期债务 |
27.31 |
1.08 |
109.77 |
133.29 |
0.44 |
货币资金/短期债务为27.31，去年同期为1.08，同比大幅增长2428.70%；经营活动现金流净额/短期债务为-1.33，去年同期为-0.12，同比大幅下降-1008.33%。
1、净利润同比大幅增加91.80%，净现金流同比增加29.01%
2023年一季度，鲁信创投净利润为9,234.90万元，去年同期为4,814.86万元，同比大幅增长91.80%。净现金流为-4,081.06万元，去年同期为-5,748.96万元，较去年同期增长29.01%。
纵然筹资活动产生的现金流净额本期为-6,311.39万元，去年同期为-1,999.77万元，同比大幅下降2.16倍，但是投资活动产生的现金流净额本期为6,315.85万元，去年同期为-83.01万元，由负转正，推动净现金流同比增长。
| 投资活动现金流净额增长项目 |
本期值 |
同比增减 |
投资活动现金流净额下降项目 |
本期值 |
同比增减 |
| 收到其他与投资活动有关的现金 |
3.45亿元 |
112.58% |
支付的其他与投资活动有关的现金 |
3.10亿元 |
50.12% |
| |
|
|
投资支付的现金 |
1.58亿元 |
71.88% |
虽然分配股利、利润或偿付利息支付的现金本期为5,284.29万元，同比下降22.12%；
