天迈科技(300807)2022年年报解读:智能调度系统收入的大幅增长推动公司营收的大幅增长,主营业务利润亏损有所减小
郑州天迈科技股份有限公司于2019年上市,实际控制人为“郭建国”。公司自设立以来一直专注于智能公共交通领域,公司主营业务为基于车联网、卫星定位、人工智能、大数据、云计算等技术,为城市公交运营、管理及服务提供整体解决方案。
根据天迈科技2022年年度财报披露,2022年年度,公司实现营收3.29亿元,同比大幅增长41.52%。扣非净利润-2,089.50万元,较去年同期亏损有所减小。天迈科技2022年年度净利润-902.60万元,业绩较去年同期亏损有所减小。近五年以来,企业的净利润有2年为负,分别为2021年、2022年。
智能调度系统收入的大幅增长推动公司营收的大幅增长
1、主营业务构成
公司的主营业务为智能交通,主要产品包括智能调度系统、智能公交收银系统、软件产品及其他三项,智能调度系统占比58.23%,智能公交收银系统占比15.98%,软件产品及其他占比15.92%。
分行业 | 营业收入 | 占比 | 毛利率 |
---|---|---|---|
智能交通 | 3.29亿元 | 100.0% | 40.09% |
分产品 | 营业收入 | 占比 | 毛利率 |
智能调度系统 | 1.92亿元 | 58.23% | 36.81% |
智能公交收银系统 | 5,264.56万元 | 15.98% | 45.54% |
软件产品及其他 | 5,245.01万元 | 15.92% | 55.70% |
车辆远程监控系统 | 1,726.21万元 | 5.24% | 33.34% |
出租车运营监管系统 | 988.27万元 | 3.0% | 18.61% |
其他业务 | 533.78万元 | 1.63% | - |
分地区 | 营业收入 | 占比 | 毛利率 |
华中 | 1.03亿元 | 31.25% | 45.30% |
东北 | 7,457.94万元 | 22.64% | 21.80% |
华南 | 5,171.46万元 | 15.7% | 46.87% |
华东 | 4,472.42万元 | 13.58% | 47.13% |
西南 | 2,479.59万元 | 7.53% | - |
其他业务 | 3,066.29万元 | 9.3% | - |
2、智能调度系统收入的大幅增长推动公司营收的大幅增长
2022年公司营收3.29亿元,与去年同期的2.33亿元相比,大幅增长了41.52%。
主营业务大幅增长的原因是:
(1)智能调度系统本期营收1.92亿元,去年同期为1.16亿元,同比大幅增长了65.38%。
(2)软件及其他本期营收5,245.01万元,去年同期为3,211.16万元,同比大幅增长了63.34%。
近两年产品营收变化
名称 | 2022年报营收 | 2021年报营收 | 同比增减 |
---|---|---|---|
智能调度系统 | 1.92亿元 | 1.16亿元 | 65.38% |
智能公交收银系统 | 5,264.56万元 | 3,882.81万元 | 35.59% |
软件及其他 | 5,245.01万元 | 3,211.16万元 | 63.34% |
其他业务 | 3,248.26万元 | 4,583.15万元 | -29.13% |
合计 | 3.29亿元 | 2.33亿元 | 41.52% |
3、智能调度系统毛利率持续下降
2022年公司毛利率为40.09%,同比去年的40.03%基本持平。产品毛利率方面,2019-2022年智能调度系统毛利率呈大幅下降趋势,从2019年的52.61%,大幅下降到2022年的36.81%,2022年智能公交收银系统毛利率为45.54%,同比小幅增加4.90个百分点。
4、前五大客户高度集中
目前公司下游客户集中度非常高,前五大客户占总营收的48.66%,此前2020-2021年,前五大客户集中度分别为39.04%、48.66%,总体呈增长趋势,其中第一大客户占比18.42%,第二大客户占比17.61%。
前五大客户销售情况
客户名称 | 销售额 | 占销售总额比重 |
---|---|---|
第一名 | 6,067.74万元 | 18.42% |
第二名 | 5,799.37万元 | 17.61% |
第三名 | 1,476.52万元 | 4.48% |
第四名 | 1,456.35万元 | 4.42% |
第五名 | 1,228.53万元 | 3.73% |
合计 | 1.60亿元 | 48.66% |
主营业务利润亏损有所减小
1、主营业务利润较去年同期亏损有所减小,研发费用下降
主要财务数据表
本期报告 | 上年同期 | 同比增减 | |
---|---|---|---|
营业总收入 | 3.29亿元 | 2.33亿元 | 41.52% |
营业成本 | 1.97亿元 | 1.40亿元 | 41.39% |
销售费用 | 3,380.61万元 | 3,423.34万元 | -1.25% |
管理费用 | 4,240.27万元 | 4,129.73万元 | 2.68% |
财务费用 | 302.25万元 | 1.24万元 | 24239.06% |
研发费用 | 5,758.74万元 | 6,865.83万元 | -16.13% |
所得税费用 | -585.32万元 | -1,262.74万元 | 53.65% |
2022年主营业务利润为-861.37万元,去年同期为-5,340.62万元,较去年同期亏损有所减小。
主营业务利润亏损有所减小主要是由于(1)营业总收入本期为3.29亿元,同比大幅增长41.52%;(2)毛利率本期为40.09%,同比增长0.06%。
2022年公司营收3.29亿元,同比大幅增长41.52%。虽然营收在增长,但是研发费用却在下降。
研发费用下降
本期研发费用为5,758.74万元,同比下降16.12%。研发费用下降的原因是:
(1)人员人工费用本期为5,138.99万元,去年同期为5,795.38万元,同比小幅下降了11.33%。
(2)委托外部研发本期为185.19万元,去年同期为642.17万元,同比大幅下降了71.16%。
研发费用主要构成表
项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
---|---|---|
人员人工费用 | 5,138.99万元 | 5,795.38万元 |
委托外部研发 | 185.19万元 | 642.17万元 |
其他 | 434.56万元 | 428.28万元 |
合计 | 5,758.74万元 | 6,865.83万元 |
非主营业务中其他收益本期为1,400.25万元,占利润总额94.11%,同比小幅增长6.03%。资产减值损失本期为-1,210.78万元,占利润总额81.37%,同比大幅下降188.87%。信用减值损失本期为-968.58万元,占利润总额65.10%,同比小幅下降11.81%。
非主营业务表
金额 | 占利润总额比例 | 同比增减 | |
---|---|---|---|
投资收益 | -46.15万元 | 3.10% | -166.39% |
资产减值损失 | -1,210.78万元 | 81.37% | -188.87% |
营业外收入 | 203.88万元 | -13.70% | -15.64% |
营业外支出 | 4.78万元 | -0.32% | -89.40% |
其他收益 | 1,400.25万元 | -94.11% | 6.03% |
信用减值损失 | -968.58万元 | 65.10% | -11.81% |
资产处置收益 | -3,885.76元 | 0.03% | -281.94% |
2、营业总收入同比增加41.52%,净利润亏损有所减小
2022年,天迈科技营业总收入为3.29亿元,去年同期为2.33亿元,同比大幅增长41.52%,净利润为-902.60万元,去年同期为-3,776.34万元,较去年同期亏损有所减小。
尽管资产减值损失本期为-1,210.78万元,去年同期为-419.14万元,同比大幅下降188.87%,然而主营业务利润本期为-861.37万元,去年同期为-5,340.62万元,较去年同期亏损有所减小,推动净利润亏损有所减小。
净利润从2019年到2021年呈现下降趋势,从7,478.97万元下降到-3,776.34万元,而2021年到2022年呈现上升状态,从-3,776.34万元增长到-902.60万元。
净现金流由负转正
1、净利润亏损有所减小,净现金流同比大幅增加57.85倍
2022年,天迈科技净利润为-902.60万元,去年同期为-3,776.34万元,较去年同期亏损有所减小。净现金流为2,221.30万元,去年同期为-39.07万元,由负转正。
纵然投资活动产生的现金流净额本期为-347.23万元,去年同期为5,537.52万元,由正转负,但是经营活动产生的现金流净额本期为2,022.31万元,去年同期为-9,188.37万元,由负转正,推动净现金流由负转正。
投资活动现金流净额由正转负的原因是:
虽然投资支付的现金本期为9,000.00万元,同比大幅下降47.06%;
但是收回投资收到的现金本期为9,114.03万元,同比大幅下降63.54%。
2、经营活动现金流由负转正
本期经营活动现金流净额为2,022.31万元,去年同期为-9,188.37万元,由负转正。
固然本期经营性应付项目减少813.36万元,去年同期为-1,305.98万元,由负转正,然而(1)本期存货减少3,994.21万元,去年同期为-5,600.47万元,由负转正;(2)本期净利润-902.60万元,去年同期为-3,776.34万元,较去年同期亏损有所减小,推动经营活动现金流净额由负转正。
政府补助弥补归母净利润的损失
天迈科技2022年的归母净利润亏损了851.05万元,而非经常性损益盈利了1,238.44万元,弥补了归母净利润的损失,使得账面好看了一点。
本期非经常性损益项目概览表:
2022年的非经常性损益
项目 | 金额 |
---|---|
政府补助 | 1,382.19万元 |
其他 | -143.74万元 |
合计 | 1,238.44万元 |
政府补助
(1)本期计入利润的政府补助金额1,382.19万元,具体来源如下表所示:
计入利润的政府补助的主要构成
项目名称 | 金额 |
---|---|
本期政府补助计入当期利润(注1) | 1,104.44万元 |
直接计入营业外收入 | 203.70万元 |
其他 | 74.05万元 |
小计 | 1,382.19万元 |
本期政府补助计入当期利润的主要详细项目如下表所示:
注1.本期政府补助计入当期利润的主要项目
补助项目 | 补助金额 |
---|---|
2020年郑州市大数据产业专项资金 | 688.27万元 |
郑州市重大科技创新专项资金 | 280.00万元 |
2019年度第二批郑州市上市挂牌融资企业奖补资金 | 200.00万元 |
2019年度第二批郑州市上市挂牌融资企业奖补资金 | 200.00万元 |
(2)本期共收到政府补助1,347.14万元,主要分布如下表所示:
本期收到的政府补助分配情况
补助项目 | 补助金额 |
---|---|
本期政府补助计入当期利润 | 1,104.44万元 |
其他 | 242.70万元 |
小计 | 1,347.14万元 |
(3)本期政府补助余额还剩下35.05万元,作为递延收益计作后期的利润主要构成如下表所示:
递延收益的主要构成
项目名称 | 金额 |
---|---|
年产26000套智能车载终端建设项目 | 16.67万元 |
郑州市2018年重大科技创新专项资金 | 14.50万元 |
扣非净利润趋势
应收账款周转率大幅增长,应收账款坏账损失大幅拉低利润
2022年,企业应收账款合计1.96亿元,占总资产的25.22%,相较于去年同期的2.11亿元小幅减少了7.04%。