凌志软件(688588)2023年中报解读：较多的金融投资，金融投资收益增加了归母净利润的收益
苏州工业园区凌志软件股份有限公司于2020年上市，实际控制人为“张宝泉”。公司的主营业务是对日软件开发业务及国内应用软件解决方案业务，业务范围包括证券，银行，保险，电子商务，物流等。
根据凌志软件2023年半年度财报披露，2023年半年度，公司实现营收3.35亿元，同比小幅增长3.75%。扣非净利润3,898.45万元，同比小幅增长7.17%。凌志软件2023年半年度净利润4,838.09万元，业绩同比下降15.63%。
产品方面，对日软件开发服务为第一大收入来源，占比88.68%。
| 分产品 |
营业收入 |
占比 |
毛利率 |
| 对日软件开发服务 |
2.97亿元 |
88.68% |
- |
| 国内行业应用软件解决方案 |
3,786.54万元 |
11.29% |
- |
| 其他业务 |
10.17万元 |
0.03% |
- |
| 分地区 |
营业收入 |
占比 |
毛利率 |
| 日本 |
2.69亿元 |
80.16% |
- |
| 中国 |
6,653.24万元 |
19.84% |
- |
1、营业总收入同比小幅增加3.75%，净利润同比降低15.63%
2023年半年度，凌志软件营业总收入为3.35亿元，去年同期为3.23亿元，同比小幅增长3.75%，净利润为4,838.09万元，去年同期为5,734.54万元，同比下降15.63%。
尽管主营业务利润本期为3,911.72万元，同比小幅增长14.44%，然而（1）公允价值变动收益本期为648.00万元，同比大幅下降58.38%；（2）其他收益本期为168.56万元，同比大幅下降73.70%；（3）投资收益本期为498.93万元，同比大幅下降36.44%，导致净利润同比下降。
净利润从2018年半年度到2021年半年度呈现上升趋势，从4,252.06万元增长到7,331.52万元，而2021年半年度到2023年半年度呈现下降状态，从7,331.52万元下降到4,838.09万元。
2、财务费用大幅下降，主营业务利润同比小幅增长14.44%
主要财务数据表
| |
本期报告 |
上年同期 |
同比增减 |
| 营业总收入 |
3.35亿元 |
3.23亿元 |
3.75% |
| 营业成本 |
1.95亿元 |
1.79亿元 |
8.76% |
| 销售费用 |
1,382.07万元 |
1,157.46万元 |
19.41% |
| 管理费用 |
1,889.62万元 |
2,049.70万元 |
-7.81% |
| 财务费用 |
2,530.19万元 |
4,166.56万元 |
-39.27% |
| 研发费用 |
4,235.44万元 |
3,510.56万元 |
20.65% |
| 所得税费用 |
407.88万元 |
552.98万元 |
-26.24% |
2023年半年度主营业务利润为3,911.72万元，去年同期为3,418.03万元，同比小幅增长14.44%。
| 主营业务利润增长项目 |
本期值 |
同比增减 |
主营业务利润下降项目 |
本期值 |
同比增减 |
| 财务费用 |
2,530.19万元 |
-39.27% |
研发费用 |
4,235.44万元 |
20.65% |
| 营业总收入 |
3.35亿元 |
3.75% |
毛利率 |
41.99% |
-2.67% |
2023年半年度公司营收3.35亿元，同比小幅增长3.75%。虽然营收在增长，但是财务费用却在下降。
本期财务费用为2,530.19万元，同比大幅下降39.27%。归因于汇兑净损失本期为2,548.00万元，去年同期为4,194.78万元，同比大幅下降了39.26%。
财务费用主要构成表
| 项目 |
本期发生额 |
上期发生额 |
| 汇兑净损失 |
2,548.00万元 |
4,194.78万元 |
| 其他 |
-17.82万元 |
-28.21万元 |
| 合计 |
2,530.19万元 |
4,166.56万元 |
非主营业务中公允价值变动收益本期为648.00万元，占利润总额12.35%，同比大幅下降58.38%。
非主营业务表
| |
金额 |
占利润总额比例 |
同比增减 |
| 投资收益 |
498.93万元 |
9.51% |
-36.44% |
| 公允价值变动收益 |
648.00万元 |
12.35% |
-58.38% |
| 营业外收入 |
13.62万元 |
0.26% |
53.47% |
| 营业外支出 |
5,113.83元 |
0.01% |
-73.88% |
| 其他收益 |
168.56万元 |
3.21% |
-73.70% |
| 信用减值损失 |
5.64万元 |
0.11% |
104.69% |
凌志软件2023半年度的归母净利润的重要来源是非经常性损益981.63万元,占归母净利润的20.12%。
2023半年度的非经常性损益
| 项目 |
金额 |
| 计入非经常性损益的金融投资收益 |
805.78万元 |
| 其他符合非经常性损益定义的损益项目 |
101.91万元 |
| 其他 |
73.95万元 |
| 合计 |
981.63万元 |
在2023年半年度报告中，凌志软件用于金融投资的资产为3.82亿元，占总资产的28.28%。金融投资所产生的收益对净利润的贡献为1,097.84万元，占净利润4,838.09万元的22.69%。
2023年金融投资资产表
| 项目 |
投资金额 |
| 理财产品及远期结汇 |
1.74亿元 |
| 理财产品 |
1.3亿元 |
| 江苏毅达成果创新创业投资基金(有限合伙) |
6,379.67万元 |
| 其他 |
1,435.05万元 |
| 合计 |
3.82亿元 |
