中金环境:净现金流同比增长
中金环境2023年一季报解读
南方中金环境股份有限公司于2010年上市,实际控制人为“无锡市人民政府国有资产监督管理委员”。公司主营业务水泵制造、水处理系统设计、安装、调试及技术服务、危废物安全处置及资源化利用、环保咨询、勘察设计、环保项目运营等业务。
根据中金环境2023年第一季度财报披露,2023年一季度,公司实现营收9.79亿元,同比小幅增长3.59%。扣非净利润3,753.58万元,同比下降25.48%。中金环境2023年第一季度净利润4,476.99万元,业绩同比下降21.36%。
主营业务利润同比下降
1、主营业务利润同比下降20.82%
主要财务数据表
本期报告 | 上年同期 | 同比增减 | |
---|---|---|---|
营业总收入 | 9.79亿元 | 9.45亿元 | 3.59% |
营业成本 | 6.35亿元 | 6.25亿元 | 1.71% |
销售费用 | 1.16亿元 | 8,042.46万元 | 44.70% |
管理费用 | 9,915.88万元 | 8,655.70万元 | 14.56% |
财务费用 | 1,167.36万元 | 2,788.10万元 | -58.13% |
研发费用 | 5,026.57万元 | 4,611.36万元 | 9.00% |
所得税费用 | 1,003.47万元 | 1,355.03万元 | -25.95% |
2023年一季度主营业务利润为5,954.25万元,去年同期为7,520.16万元,同比下降20.82%。
主营业务利润同比下降原因是:
主营业务利润下降项目 | 本期值 | 同比增减 | 主营业务利润增长项目 | 本期值 | 同比增减 |
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销售费用 | 1.16亿元 | 44.70% | 财务费用 | 1,167.36万元 | -58.13% |
管理费用 | 9,915.88万元 | 14.56% | 营业总收入 | 9.79亿元 | 3.59% |
2、营业总收入同比小幅增加3.59%,净利润同比降低21.36%
2023年一季度,中金环境营业总收入为9.79亿元,去年同期为9.45亿元,同比小幅增长3.59%,净利润为4,476.99万元,去年同期为5,692.93万元,同比下降21.36%。
净利润同比下降原因是:
净利润下降项目 | 本期值 | 同比增减 | 净利润增长项目 | 本期值 | 同比增减 |
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主营业务利润 | 5,954.25万元 | -20.82% | 信用减值损失 | -299.41万元 | 67.59% |
资产减值损失 | -460.47万元 | - | 所得税费用 | 1,003.47万元 | -25.95% |
净利润从2020年一季度到2021年一季度呈现上升趋势,从-3,423.06万元增长到5,485.04万元,而2021年一季度到2023年一季度呈现下降状态,从5,485.04万元下降到4,476.99万元。
比率指标
1、盈利能力
中金环境的盈利能力当前总评分为3.3分,在其他通用设备行业内的排名为 20/60,综合盈利能力良好。其本期的净资产收益率为1.82,在行业中排名第28,销售净利率为4.57,在行业中排名第15。不仅净资产收益率在同行业中表现一般,而且销售净利率在同行业中表现良好,总的来说盈利能力表现良好。
2、成长能力
中金环境的成长能力当前总评分为3.5分,在其他通用设备行业内的排名为 15/60,综合成长能力良好。其本期的总资产增长率为3.81,在行业中排名第21,主营业务收入增长率为3.59,在行业中排名第14。不仅总资产增长率在同行业中表现良好,而且主营业务收入增长率在同行业中表现良好,总的来说成长能力表现良好。
3、运营能力
中金环境的运营能力当前总评分为2.8分,在其他通用设备行业内的排名为 27/60,综合运营能力一般。其本期的应收账款周转率为0.85,在行业中排名第28,存货周转率为0.58,在行业中排名第30,总资产周转率为0.12,在行业中排名第22。其应收账款周转率在同行业中表现一般,存货周转率在同行业中表现一般,总资产周转率在同行业中表现良好,所以综合来看运营能力表现一般。
4、偿债能力
中金环境的偿债能力当前总评分为1.3分,在其他通用设备行业内的排名为 43/60,综合偿债能力不佳。其本期的流动比率为1.51,在行业中排名第46,速动比率为1.18,在行业中排名第43。不仅流动比率在同行业中表现不佳,而且速动比率在同行业中表现不佳,总的来说偿债能力表现不佳。
5、现金流
中金环境的现金流当前总评分为0.3分,在其他通用设备行业内的排名为 57/60,综合现金流较差。其本期的经营现金净流量对销售收入比率为-0.03,在行业中排名第57,资产的经营现金流量回报率为0.0,在行业中排名第57。不仅经营现金净流量对销售收入比率在同行业中表现较差,而且资产的经营现金流量回报率在同行业中表现较差,总的来说现金流表现较差。