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卓创资讯(301299)2022年年报解读:资产负债率同比大幅下降,资讯服务收入的小幅增长推动公司营收的小幅增长

山东卓创资讯股份有限公司于2022年上市,实际控制人为“姜虎林”。公司的主营业务是大宗商品市场数据监测、交易价格评估、行业数据分析及行业研究的专业服务提供商。公司的主要产品是即时资讯、时段报告、数据服务、大宗商品数据客户端、定制报告、会务服务、走访调研服务。

根据卓创资讯2022年年度财报披露,2022年年度,公司实现营收2.73亿元,同比小幅增长8.96%。扣非净利润5,578.40万元,同比增长19.96%。卓创资讯2022年年度净利润5,839.93万元,业绩同比增长16.78%。本期经营活动产生的现金流净额为8,176.38万元,营收同比小幅增长而经营活动产生的现金流净额同比下降。

PART 1
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资讯服务收入的小幅增长推动公司营收的小幅增长

1、主营业务构成

公司的主营业务为软件和信息技术服务业,其中资讯服务为第一大收入来源,占比85.17%。

分行业 营业收入 占比 毛利率
软件和信息技术服务业 2.73亿元 99.98% -
其他业务 5.53万元 0.02% -
分产品 营业收入 占比 毛利率
资讯服务 2.32亿元 85.17% 69.81%
咨询服务 2,643.81万元 9.69% -
会务调研 1,234.07万元 4.52% -
广告服务 163.92万元 0.6% -
其他业务 5.53万元 0.02% -
分地区 营业收入 占比 毛利率
国内 2.53亿元 92.82% 65.75%
国外 1,959.37万元 7.18% 66.26%

2、资讯服务收入的小幅增长推动公司营收的小幅增长

2022年公司营收2.73亿元,与去年同期的2.51亿元相比,小幅增长了8.96%,主要是因为资讯服务本期营收2.32亿元,去年同期为2.09亿元,同比小幅增长了11.03%。

近两年产品营收变化


名称 2022年报营收 2021年报营收 同比增减
资讯服务 2.32亿元 2.09亿元 11.03%
其他业务 4,047.33万元 4,113.21万元 -1.6%
合计 2.73亿元 2.51亿元 8.96%

3、资讯服务毛利率提升

2022年公司毛利率为65.78%,同比去年的65.0%基本持平。值得一提的是,资讯服务在营收额增长的同时,而且毛利率也在提升。2022年资讯服务毛利率为69.81%,同比增加1.00个百分点。

PART 2
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主营业务利润同比增长

主要财务数据表


本期报告 上年同期 同比增减
营业总收入 2.73亿元 2.51亿元 8.96%
营业成本 9,339.94万元 8,769.01万元 6.51%
销售费用 5,867.29万元 6,148.93万元 -4.58%
管理费用 4,257.90万元 3,310.46万元 28.62%
财务费用 -664.87万元 -605.58万元 -9.79%
研发费用 1,891.71万元 1,743.40万元 8.51%
所得税费用 730.34万元 749.07万元 -2.50%

2022年主营业务利润为6,328.30万元,去年同期为5,362.02万元,同比增长18.02%。

虽然管理费用本期为4,257.90万元,同比增长28.62%,不过(1)营业总收入本期为2.73亿元,同比小幅增长8.96%;(2)毛利率本期为65.78%,同比增长0.78%,推动主营业务利润同比增长。

2022年公司营收2.73亿元,同比小幅增长8.96%。虽然营收在增长,但是财务费用却在下降。

本期财务费用为-664.87万元,表示有财务收益,同时这种收益较上期小幅增长了9.79%。

主要是由于:

虽然加:汇兑损失本期为17.23万元,去年同期为7.33万元,同比大幅增长了134.97%;

但是(1)加:其他支出本期为34.96万元,去年同期为48.49万元,同比下降了27.91%;(2)利息收入本期为744.60万元,去年同期为732.67万元,同比增长了1.63%;(3)利息费用本期为62.01万元,去年同期为71.27万元,同比小幅下降了13.0%;

财务费用主要构成表


项目 本期发生额 上期发生额
减:利息收入 -744.60万元 -732.67万元
加:其他支出 34.96万元 48.49万元
加:汇兑损失 17.23万元 7.33万元
利息费用 62.01万元 71.27万元
其他 -34.46万元 -
合计 -664.87万元 -605.58万元

PART 3
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净现金流由正转负

2022年,卓创资讯净利润为5,834.66万元,去年同期为5,000.98万元,同比增长16.67%。净现金流为-1.21亿元,去年同期为1.25亿元,由正转负。

纵然筹资活动产生的现金流净额本期为3.96亿元,去年同期为-181.00万元,由负转正,但是投资活动产生的现金流净额本期为-5.99亿元,去年同期为2,200.66万元,由正转负,导致净现金流由正转负。

投资活动现金流净额由正转负的原因是投资支付的现金本期为6.30亿元,同比增长6.30亿元。

筹资活动现金流净额由负转正的原因是吸收投资所收到的现金本期为4.07亿元,同比增长4.07亿元。

PART 4
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侧重金融投资

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